選基金就像談戀愛(ài),雙向奔赴相處更愉快,道不同則不相為謀。就像每個(gè)人都有多面性,基金也有自己的個(gè)性與缺點(diǎn),要找到適合自己的基金,需要些技巧。
最好的狀態(tài)是,你給我的,是我剛好需要的。
緊守一條基本原則:看長(zhǎng)不看短,底倉(cāng)入,逢低買,持個(gè)2-3年,期間到達(dá)設(shè)定的盈利目標(biāo)全部贖回。
買基金之前多問(wèn)自己幾個(gè)問(wèn)題。
我能夠承受的損失是多少?我的目標(biāo)收益率大概是多少?我的這筆資金近期有流動(dòng)的需要嗎?我對(duì)這筆資金的流動(dòng)性是如何安排的?基金是投什么行業(yè)的?基金投資行業(yè)是在風(fēng)口上嗎?基金經(jīng)理這幾年的業(yè)績(jī)?nèi)绾??我是想單筆投還是定投?
關(guān)于問(wèn)承受損失的事看起來(lái)很傻,實(shí)際上是必須的,因?yàn)榛鸬娘L(fēng)險(xiǎn)是有等級(jí)的,股基>混合基>債基>貨基,一般情況是風(fēng)險(xiǎn)與收益成正比。
如果投資基金是為了將來(lái)養(yǎng)老用的,那就選擇穩(wěn)健型的,不要受收益率的迷惑。
選基金經(jīng)理很重要,通常篩選的方法是業(yè)績(jī)比較精準(zhǔn)。
業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)一般用于評(píng)估基金績(jī)效水平和錨定基金戰(zhàn)略目標(biāo)。
如果將基金比喻為一支軍隊(duì)在市場(chǎng)中廝殺,那么基金經(jīng)理就是將軍,而投資者投入的資金就是火力。將軍會(huì)在開(kāi)戰(zhàn)前有一個(gè)初步的戰(zhàn)略,需要在市場(chǎng)這張地圖上分配火力,通過(guò)業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)可以了解基金經(jīng)理這位將軍的戰(zhàn)略目標(biāo)。
接著還要深層地扒看一下,基金經(jīng)理的投資方向。
巴菲特常說(shuō)守住自己的能力圈,在能力圈內(nèi),都是簡(jiǎn)單的事情
在西天取經(jīng)的路上,孫悟空有一次去化緣,但不放心唐僧和兩位師弟的安全,于是畫了個(gè)圈,讓他們待在里面。但最終三人因饑餓難忍出了圈,被妖精抓了去。
通過(guò)今年,大家應(yīng)該有發(fā)現(xiàn)不少業(yè)績(jī)排名靠前的基金經(jīng)理年紀(jì)都不大?;鸾?jīng)理的年輕化在這兩年愈發(fā)明顯;投資主力正從60后,70后,80后,甚至90后過(guò)渡。這些年輕的基金經(jīng)理是實(shí)力強(qiáng)勁還是運(yùn)氣使然?需時(shí)間證明。
不過(guò)一些年紀(jì)大的基金經(jīng)理因?yàn)閰⑴c投資年限長(zhǎng),確實(shí)在選擇上比較謹(jǐn)慎,不太激進(jìn),會(huì)較少調(diào)整以避免太大回撤。大多數(shù)都愛(ài)惜羽毛,以免“晚節(jié)不?!?。而年輕的基金經(jīng)理,沒(méi)有金光閃閃地“過(guò)往業(yè)績(jī)”加分,更想創(chuàng)造歷史,難免會(huì)激進(jìn)冒險(xiǎn),風(fēng)格“漂移”。要么一戰(zhàn)成名,要么跳槽走人。
但是無(wú)論年長(zhǎng)還是年輕的基金經(jīng)理都有一個(gè)共性,那就是都有自己擅長(zhǎng)的領(lǐng)域。世界上沒(méi)有任何一位基金經(jīng)理既擅長(zhǎng)價(jià)值股、又擅長(zhǎng)成長(zhǎng)股、還擅長(zhǎng)周期股?;鸾?jīng)理的能力圈就是指對(duì)投資品種的了解程度,能判斷出內(nèi)在價(jià)值是多少,值多少錢。越了解,能力圈越大,越能夠賺到錢。巴菲特常說(shuō)守住自己的能力圈,在能力圈內(nèi),都是簡(jiǎn)單的事情。
最后來(lái)做個(gè)總結(jié)最主要的三點(diǎn):
1.了解風(fēng)險(xiǎn)
了解自己的風(fēng)險(xiǎn)喜好、投資能力,承受損失的能力。
2.了解投資策略
我們可以通過(guò)業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)了解基金經(jīng)理的投資策略。不同的投資策略會(huì)帶來(lái)不同的預(yù)期收益及風(fēng)險(xiǎn),是否自己也認(rèn)同。
3.了解基金經(jīng)理的“能力圈”
最后,我們可以通過(guò)基金經(jīng)理的過(guò)往業(yè)績(jī)來(lái)判斷其“能力圈”是哪個(gè)賽道,他所重倉(cāng)認(rèn)為好的股票來(lái)獲取更高的收益,自己對(duì)他投資的行業(yè)是否喜歡或者了解。
總之,買入基金只是投資行為的第一步,在持有過(guò)程中擁有正確的投資行為和投資心態(tài),學(xué)會(huì)獨(dú)立思考,再不斷學(xué)習(xí)、實(shí)踐、復(fù)盤總結(jié)才是基金投資中賺錢的最核心的影響因素。
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