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眾所周知，應(yīng)對(duì)震蕩市場(chǎng)時(shí)，基金定投不失為一個(gè)好的方式。那么，什么是“定投七步法”，真的有用嗎？

其實(shí)目前網(wǎng)絡(luò)上有好幾種看起來(lái)不太相同的“定投七步法”，但是萬(wàn)變不離其宗，基本上可以歸納為以下七個(gè)步驟，不同方法之間的區(qū)別可能只在于把哪些行為歸入到第幾步，并不影響核心思路：

第一步、判斷當(dāng)前及未來(lái)的可用資金情況；

第二步、了解自己的風(fēng)險(xiǎn)承受能力；

第三步、設(shè)定一個(gè)合理的定投“小目標(biāo)”；

第四步、選擇適合自己的基金產(chǎn)品；

第五步、制定可執(zhí)行的定投計(jì)劃；

第六步、觀察、應(yīng)對(duì)變化，長(zhǎng)期、紀(jì)律性投資；

第七步、適時(shí)止盈。

那么怎么理解這七步呢？網(wǎng)上大多數(shù)解釋比較復(fù)雜，這里我給您帶入一個(gè)場(chǎng)景。

咱們先回想一下，最開始做菜的時(shí)候，是一個(gè)什么樣的步驟。

1 先想好這頓飯打算花多少錢。

在開始做菜之前，咱們最先想到的，其實(shí)是這頓飯打算做多少東西，花多少錢。理性的消費(fèi)者是不會(huì)每個(gè)月第一天就把一個(gè)月工資都吃掉，剩下二十多天喝西北風(fēng)的。

其實(shí)做定投也是這樣。在開始之前，先明確自己當(dāng)前的家庭“資產(chǎn)—負(fù)債”情況，也就是說(shuō)，先統(tǒng)計(jì)出來(lái)收入有多少，扣除掉貸款、負(fù)債、每個(gè)月正常開支之后還有多少結(jié)余。因?yàn)槎ㄍ妒情L(zhǎng)期的紀(jì)律性投資，所以還需要考慮未來(lái)1-3年內(nèi)自己收入水平是否會(huì)有較大變化，或者有較大資金需求。充分考慮到以上情況之后，才能確定好自己可以用來(lái)定投的“閑錢”。

2 過(guò)濾掉不喜歡、不能吃的菜系。

有了一個(gè)預(yù)算之后，咱們腦海中可能會(huì)飛速回顧各種美味，然后第一時(shí)間過(guò)濾掉不適合自己的美食，比如 “太油”、“太辣”、“過(guò)敏”等等，把自己不喜歡或者不適合吃的食物排除在外。

而在做定投之前，新手基民往往容易忽略這個(gè)步驟，就是對(duì)自己做一個(gè)比較完整的“風(fēng)險(xiǎn)偏好測(cè)試”。有的人喜歡 “重口味”，追求刺激，想要“搏一搏單車變摩托”；而有的人追求安穩(wěn)，覺(jué)得“平平淡淡才是真”。這些偏好不僅是由自身性格決定，也會(huì)受到人生所處階段、收入水平等各種因素影響。

3 設(shè)定一個(gè)“小目標(biāo)”。

咱們剛開始做飯，一般心里也會(huì)對(duì)自己有個(gè)“小目標(biāo)”。比如很多人會(huì)說(shuō)，“不求好吃，能熟就行”，一般新手不太可能上來(lái)就說(shuō)“我要做出五星級(jí)大廚的水平”。

基金定投開始之前，小諾推薦大家設(shè)定一個(gè)適合自己的“小目標(biāo)”，這些“小目標(biāo)”期望獲取的收益不同，實(shí)現(xiàn)的時(shí)長(zhǎng)不同，也決定了我們后續(xù)定投決策的不同。當(dāng)然，要結(jié)合自己的風(fēng)險(xiǎn)偏好來(lái)設(shè)定目標(biāo)。

4 決定具體要做的菜。

在確定好前面的事項(xiàng)之后，咱們就可以慢慢盤算出自己具體想做的菜名了。很多時(shí)候這幾步在咱們腦海中可以快速的完成，那是因?yàn)樵蹅儗?duì)于自己喜歡吃什么、能吃什么、不能吃什么已經(jīng)非常了解了。

咱們理財(cái)時(shí)也需要養(yǎng)成這樣的思維習(xí)慣。到了第四步，就可以根據(jù)前面三步劃出的范圍，通過(guò)對(duì)比“基金公司”、“基金經(jīng)理”、“基金規(guī)模”、“風(fēng)險(xiǎn)收益情況”、“歷史業(yè)績(jī)”、“投資風(fēng)格”等等因素，精心挑選出具體要定投的基金產(chǎn)品了。

5 根據(jù)自己的烹飪水平開始做菜。

到了這一步，就可以開始做菜了，但是咱們做的時(shí)候還是會(huì)先把做菜的步驟在腦海中過(guò)一番，再開始動(dòng)手，并且在這個(gè)過(guò)程中，咱們會(huì)去盡量選擇以自己當(dāng)前的水平可以做得到操作，切個(gè)“花刀”之類對(duì)新手來(lái)說(shuō)又做不到意義又不是特別大的操作，會(huì)被我們剔除。

定投其實(shí)也是一種“計(jì)劃”。新手定投先不要去追求那些“花刀”，可以先決定好定投的周期、節(jié)奏、策略，想想是“周定投”還是“月定投”？計(jì)劃投資多長(zhǎng)時(shí)間？能否堅(jiān)持紀(jì)律性投資？市場(chǎng)點(diǎn)位低了要不要加碼？諸如此類，想明白這些問(wèn)題就可以開始定投了。

6 觀察火候，掌握時(shí)機(jī)，穩(wěn)定心態(tài)。

小諾剛學(xué)做飯的時(shí)候，就經(jīng)常抱怨，很多菜譜老是愛寫什么“油溫七成熱”、“放鹽少許”，弄的人一頭霧水，抓著菜譜就想逼問(wèn)作者“七成熱是多熱”、“少許是多少”？但后來(lái)才明白，做菜要根據(jù)食材的具體情況、鍋的大小、導(dǎo)熱情況、油的不同、菜的多少、火力的大小等等各種外在情況來(lái)相應(yīng)處理。

其實(shí)基金定投也是這樣的。很難用一些說(shuō)死的硬性條件來(lái)衡量，它需要觀察市場(chǎng)，把握時(shí)機(jī)，需要穩(wěn)定心態(tài)，長(zhǎng)期持有，做時(shí)間的朋友，這些才是大部分定投策略的底層邏輯。

7 及時(shí)起鍋。

做菜的時(shí)候會(huì)發(fā)現(xiàn)，什么時(shí)候起鍋很關(guān)鍵。早了怕不熟、不進(jìn)味，晚了怕老了、糊了。

基金定投也是的，有種說(shuō)法叫做“傻傻的買，聰明的賣”，說(shuō)的就是定投什么時(shí)候賣出“止盈”很重要。在最高點(diǎn)賣出是每個(gè)投資者的理想狀態(tài)，但難度系數(shù)跟在空氣中徒手接子彈也沒(méi)啥差別。更多的時(shí)候，面對(duì)上漲，總想再多賺一點(diǎn)，結(jié)果讓“煮熟的鴨子”飛走了，不僅沒(méi)賺到，可能又因?yàn)椴▌?dòng)讓自己虧損回去。所以如何止盈是每個(gè)投資者的必修課。目前比較常見的止盈方法有“設(shè)定盈利目標(biāo)”、“分批止盈”、“機(jī)會(huì)成本止盈”、“最大回撤止盈”、“動(dòng)態(tài)止盈”等等，都可以了解一下。

小結(jié)

定投跟做菜有一個(gè)地方很相似，那就是這二者，既是技術(shù)，在某種程度上也是藝術(shù)。不管是“七步法”，還是“五步法”，歸根結(jié)底，二者都需要足夠了解自己，根據(jù)每個(gè)人的偏好不同來(lái)調(diào)節(jié)，沒(méi)有 “最好”，只有“最適合”。二者都需要掌握“火候”，跟時(shí)間做朋友，需要耐心等待，需要仔細(xì)觀察。

最復(fù)雜的食材，往往只需要最簡(jiǎn)單的烹飪方法。想明白了這些，即使不用多么復(fù)雜的方法，您的定投也會(huì)“真香”的~

風(fēng)險(xiǎn)提示：市場(chǎng)有風(fēng)險(xiǎn)，投資需謹(jǐn)慎。投資人應(yīng)當(dāng)充分了解基金定期定額投資和零存整取等儲(chǔ)蓄方式的區(qū)別。定期定額投資是引導(dǎo)投資人進(jìn)行長(zhǎng)期投資、平均投資成本的一種簡(jiǎn)單易行的投資方式。但是定期定額投資并不能規(guī)避基金投資所固有的風(fēng)險(xiǎn)，不能保證投資人獲得收益，也不是替代儲(chǔ)蓄的等效理財(cái)方式。投資者投資于本公司的基金時(shí)，應(yīng)認(rèn)真閱讀《基金合同》、《托管協(xié)議》、《招募說(shuō)明書》、《風(fēng)險(xiǎn)說(shuō)明書》、基金產(chǎn)品資料概要等文件及相關(guān)公告，如實(shí)填寫或更新個(gè)人信息并核對(duì)自身的風(fēng)險(xiǎn)受能力，選擇與自己風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承受能力相匹配的基金產(chǎn)品。投資者需要了解基金投資存在可能導(dǎo)致本金虧損的情形?；鸸芾砣顺兄Z以誠(chéng)實(shí)信用、勤勉盡責(zé)的原則管理和運(yùn)用基金資產(chǎn)，但不保證基金一定盈利，也不保證最低收益?；鸸芾砣斯芾淼钠渌鸬臉I(yè)績(jī)不代表本基金業(yè)績(jī)表現(xiàn)。基金的過(guò)往業(yè)績(jī)及其凈值高低并不預(yù)示其未來(lái)業(yè)績(jī)表現(xiàn)。基金管理人提醒投資者基金投資的“買者自負(fù)”原則，在做出投資決策后，基金運(yùn)營(yíng)狀況與基金凈值變化引致的投資風(fēng)險(xiǎn)，由投資者自行負(fù)擔(dān)。我國(guó)基金運(yùn)作時(shí)間較短，不能反映股市發(fā)展的所有階段。