前幾天，朋友發(fā)消息問我：「Y基金咋樣，要不要買點(diǎn)？」

我仔細(xì)一看，說的是新出的個(gè)人養(yǎng)老金基金專屬的Y類份額。

這個(gè)名字，你估計(jì)也是第一次聽說，今天我們就來仔細(xì)聊一聊~

*風(fēng)險(xiǎn)提示：文中提及的基金僅為示例，不涉及任何投資建議和利益相關(guān)。請(qǐng)根據(jù)自己的需求，做出獨(dú)立的投資判斷。這也是我們努力做好科普的價(jià)值^^

01 基金字母表，來了更省錢的Y

你有沒有注意過，平時(shí)在支付寶、理財(cái)通等基金代銷平臺(tái)搜索某個(gè)基金名稱時(shí)，經(jīng)常會(huì)出現(xiàn)多只中文名稱一樣、但基金后面帶著不同英文字母小尾巴的情況；而帶的字母，通常是A或者C。

△圖片來源：支付寶，基金僅作為示例，不作任何具體買賣建議

其實(shí)，它們本質(zhì)上其實(shí)是同一只基金，投資對(duì)象、買賣操作基本是一樣的，主要區(qū)別就在于收費(fèi)上。

簡(jiǎn)單來說，如果計(jì)劃長(zhǎng)期持有，買A類更劃算；如果計(jì)劃持有比較短的時(shí)間，比如一兩個(gè)月，通常買C類更劃算。

而Y份額，和A類、C類一樣，都是基金專屬的「小尾巴」。

跟A/C類相比，它能幫我們省下更多錢：

-買入：部分渠道不收取申購(gòu)費(fèi)。

咱們都知道，現(xiàn)在網(wǎng)上買基金基本都是費(fèi)率1折。

拿某只養(yǎng)老基金來說，A份額原價(jià)0.6%，折后0.06%。

Y份額呢，通過直銷渠道直接不收取申購(gòu)費(fèi)。

-持有：管理費(fèi)、托管費(fèi)全部半價(jià)。

比如某只基金，A份額的管理費(fèi)和托管費(fèi)分別是一年0.9%和0.2%；Y份額是0.45%和0.1%。

假設(shè)買10000元基金，一年下來，能省個(gè)55元（0.55%）。

-賣出：基本不收贖回費(fèi)。

我看了看費(fèi)率表，一般持有超過7天都是免費(fèi)的。

算下來，一進(jìn)一出，買入1萬元Y份額的話，還是能省下個(gè)幾十塊。

雖然不多，但蚊子腿也是肉，尤其是作為長(zhǎng)期投資的養(yǎng)老基金，幾十年累積下來還是挺可觀的。

那么，Y份額要怎么參與呢？

02 在哪買，買什么

從規(guī)則來看，Y份額只能在特定渠道購(gòu)買特定基金。

特定渠道，指的是個(gè)人養(yǎng)老金賬戶。

拓展閱讀：個(gè)人養(yǎng)老金來了，每月1000塊

這里面的錢，是完全屬于咱們自己的，跟平時(shí)社保里交的「養(yǎng)老保險(xiǎn)」有很大區(qū)別。

簡(jiǎn)單來說，這是個(gè)超長(zhǎng)期的「?jìng)€(gè)人養(yǎng)老賬戶」，每月自愿多攢一筆錢，退休后靠本金和收益做補(bǔ)充養(yǎng)老金。

國(guó)家呢，主要在稅收優(yōu)惠上給到支持，最核心的就是：每個(gè)月的這1000塊不用交個(gè)稅，等到領(lǐng)取的時(shí)候再按3%交稅。

拓展閱讀：個(gè)人養(yǎng)老金省錢攻略｜稅優(yōu)禮包

所以，如果你平時(shí)的個(gè)稅稅率超過3%的話，拿這個(gè)賬戶做投資還是挺劃算的。

特定基金，是只能買養(yǎng)老目標(biāo)基金，主要是兩類：目標(biāo)日期和目標(biāo)風(fēng)險(xiǎn)。

目標(biāo)日期策略，就是設(shè)定一個(gè)你退休（取錢）的年份。

比方說養(yǎng)老2040基金，主要服務(wù)1975年出生的客戶，他們2040年剛好65歲退休。

這種基金，會(huì)在一開始買比較多股票等高風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)，等到你快退休了，就會(huì)慢慢降低比例。

這和咱們說的，年輕時(shí)多冒風(fēng)險(xiǎn)，老了之后求安穩(wěn)的投資原則，異曲同工。

目標(biāo)風(fēng)險(xiǎn)策略，則預(yù)先設(shè)定了不同的預(yù)期風(fēng)險(xiǎn)收益水平，并由此作出資產(chǎn)配置的限制。

基金在命名時(shí)一般會(huì)帶有「穩(wěn)健」、「平衡」、「積極」等字樣。

例如——

以穩(wěn)健為投資目標(biāo)的基金，股票資產(chǎn)的配置一般不超30%；

定位平衡的，股票資產(chǎn)一般在50%±10%；

定位積極的，股票資產(chǎn)多數(shù)在65-80%之間。

買好基金后，個(gè)人養(yǎng)老金賬戶是封閉運(yùn)行的，要等到退休或其他符合規(guī)定的情況才能領(lǐng)取。

是一筆實(shí)打?qū)嵉?strong>「長(zhǎng)錢投資」。

03 具體操作

看到這里，你可能對(duì)Y基金還是挺感興趣的。

具體怎么操作呢？我們可以分兩步走：

1）開通個(gè)人養(yǎng)老金賬戶和個(gè)人養(yǎng)老金資金賬戶。

按照《個(gè)人養(yǎng)老金實(shí)施辦法》，我們可以通過——

國(guó)家社會(huì)保險(xiǎn)公共服務(wù)平臺(tái)、全國(guó)人力資源和社會(huì)保障政務(wù)服務(wù)平臺(tái)、電子社?？?、掌上12333APP等全國(guó)統(tǒng)一線上服務(wù)入口或者商業(yè)銀行渠道，在信息平臺(tái)開立個(gè)人養(yǎng)老金賬戶。

之后，選擇一家符合規(guī)定的商業(yè)銀行開立或者指定本人唯一的個(gè)人養(yǎng)老金資金賬戶（也可以通過其他符合規(guī)定的個(gè)人養(yǎng)老金產(chǎn)品銷售機(jī)構(gòu)指定）。

2）選出好產(chǎn)品。

目前有50+只產(chǎn)品可供選擇，數(shù)量還在不斷增加。

看收益情況，也是參差不齊。

我覺得如果是小白的話，圖省事，買入目標(biāo)日期策略就行，躺平拿收益，把倉(cāng)位調(diào)整的事兒都交給基金經(jīng)理。

如果你有明確的風(fēng)險(xiǎn)偏好，那么可以根據(jù)穩(wěn)健、積極選擇不同的基金。

在買入具體基金的時(shí)候，可以參考我們選基金的流程，綜合收益、風(fēng)險(xiǎn)來考慮。

總得來說，Y份額是一種「普惠」設(shè)計(jì)，鼓勵(lì)我們長(zhǎng)期持有，更早的為養(yǎng)老問題未雨綢繆。

你會(huì)開立個(gè)人養(yǎng)老金賬戶嗎？歡迎在評(píng)論區(qū)聊聊哦~