工行積存金是中國工商銀行推出的一種定期儲蓄產(chǎn)品，旨在幫助客戶實現(xiàn)長期儲蓄和理財目標(biāo)，該產(chǎn)品的特點如下：1. 期限靈活：工行積存金的期限可根據(jù)客戶的需求靈活選擇，包括1個月、3個月、6個月、1年、2年等多種期限，客戶可根據(jù)自己的資金狀況和理財目標(biāo)選擇合適的期限，2. 收益穩(wěn)定：工行積存金的利率相對較為穩(wěn)定，一般會根據(jù)市場利率進行調(diào)整，客戶在購買時可以預(yù)先知道相應(yīng)期限的利率水平，從而能夠更好地規(guī)劃自己的理財收益，3. 風(fēng)險較低：作為一種儲蓄產(chǎn)品，工行積存金的風(fēng)險相對較低，客戶在購買時不需要承擔(dān)太大的風(fēng)險，可以放心地將資金存入該產(chǎn)品中，如意金積存是中

工行的積存金和如意金積存，哪個更適合您的投資需求？工行積存金

工行積存金是中國工商銀行推出的一種定期儲蓄產(chǎn)品，旨在幫助客戶實現(xiàn)長期儲蓄和理財目標(biāo)，該產(chǎn)品的特點如下：

1. 期限靈活：工行積存金的期限可根據(jù)客戶的需求靈活選擇，包括1個月、3個月、6個月、1年、2年等多種期限，客戶可根據(jù)自己的資金狀況和理財目標(biāo)選擇合適的期限。

2. 收益穩(wěn)定：工行積存金的利率相對較為穩(wěn)定，一般會根據(jù)市場利率進行調(diào)整，客戶在購買時可以預(yù)先知道相應(yīng)期限的利率水平，從而能夠更好地規(guī)劃自己的理財收益。

3. 風(fēng)險較低：作為一種儲蓄產(chǎn)品，工行積存金的風(fēng)險相對較低，客戶在購買時不需要承擔(dān)太大的風(fēng)險，可以放心地將資金存入該產(chǎn)品中。

如意金積存

如意金積存是中國工商銀行推出的一種靈活投資理財產(chǎn)品，旨在滿足客戶不同的投資需求，該產(chǎn)品的特點如下：

1. 靈活性高：如意金積存可以根據(jù)客戶的需求隨時進行買入和贖回，沒有固定的期限限制，客戶可以根據(jù)自己的資金狀況和市場情況進行靈活的買賣操作。

2. 高收益潛力：相比于工行積存金，如意金積存的收益潛力更高，由于如意金積存的投資標(biāo)的可以包括股票、基金等多種資產(chǎn)，因此客戶有機會獲得更高的投資回報。

3. 風(fēng)險較高：由于如意金積存涉及到股票、基金等投資標(biāo)的，因此其風(fēng)險相對較高，客戶在購買如意金積存時需要承擔(dān)一定的市場風(fēng)險，需要密切關(guān)注市場動態(tài)并做出相應(yīng)的投資決策。

如何選擇：工行積存金還是如意金積存？

在選擇工行積存金還是如意金積存時，需要根據(jù)自身的投資需求和風(fēng)險承受能力進行綜合考量，以下是一些建議：

1. 投資目標(biāo)：如果您的主要目標(biāo)是長期儲蓄和穩(wěn)定收益，那么工行積存金可能更適合您，該產(chǎn)品的期限靈活，收益相對穩(wěn)定，適合用于長期理財和規(guī)劃。

2. 投資期限：如果您需要靈活的投資期限，以應(yīng)對不同的資金需求，那么如意金積存可能更適合您，該產(chǎn)品沒有固定的期限限制，可以根據(jù)需要進行買入和贖回。

3. 風(fēng)險承受能力：如果您具備一定的市場風(fēng)險承受能力，并且希望追求更高的投資回報，那么如意金積存可能更適合您，該產(chǎn)品涉及到股票、基金等投資標(biāo)的，收益潛力更高，但同時也伴隨著較高的市場風(fēng)險。

選擇工行積存金還是如意金積存需要根據(jù)自身的投資需求和風(fēng)險承受能力進行綜合考量，如果您希望實現(xiàn)長期儲蓄和穩(wěn)定收益，可以選擇工行積存金；如果您需要靈活的投資期限和更高的投資回報，可以選擇如意金積存，無論選擇哪種產(chǎn)品，都建議在購買前充分了解產(chǎn)品的特點、風(fēng)險和收益情況，并根據(jù)自己的實際情況做出明智的投資決策。

21世紀經(jīng)濟報道記者 邊萬莉 實習(xí)生魏巍 北京報道

黃金作為優(yōu)質(zhì)的避險保值工具，備受投資人青睞。尤其是近年來世界經(jīng)濟不穩(wěn)定因素增強，黃金憑借避險和抗通脹的功能成為投資者資產(chǎn)配置的優(yōu)選之一。

隨著中國黃金市場的發(fā)展，投資黃金的渠道和產(chǎn)品越來越豐富，較為常見的有實物金條、積存金、黃金ETF基金、紙黃金等。不過，年輕一代在黃金投資方面卻另辟新徑。21世紀經(jīng)濟報道記者注意到，除了對黃金首飾下手之外，年輕群體中間開始流傳著“攢錢不如攢金豆，每月一顆變富婆”的說法，攢金豆成為新的攢錢投資方式。

需要特別提醒的是，風(fēng)險總是與收益形影相隨。黃金實物投資最關(guān)鍵的是保存與回收，攢金豆真的靠譜嗎，如何才能安全投資？如果是以黃金投資為目標(biāo)，普通投資人如何在眼花繚亂的投資產(chǎn)品中，挑選出最適合自己的？又該如何避坑？

投資實物買金條還是攢金豆？

金條是最常見的黃金實物投資方式。個人購買金條最普遍的渠道是在上海黃金交易所的金融類會員單位，即銀行處購買。此外，一些黃金珠寶店也可以買到實物金條、金豆。其投資邏輯主要是利用黃金價格的波動，低買高賣以獲得收益。

金條分為普通金條和紀念金條。一般來說，普通金條只有發(fā)行者的簡單標(biāo)記和圖案，無其他復(fù)雜的花紋設(shè)計；紀念型金條會有特定的主題，賦有寓意，具有一定的收藏價值，如，生肖金條等。在銀行購買金條，不僅可以選擇在柜臺買，也可以在手機銀行APP上自助購買。

某國有大行網(wǎng)點員工向21世紀經(jīng)濟報道記者表示：“通過柜臺辦理購金，如果不提金的話可以免費代保管。”

記者走訪發(fā)現(xiàn)，消費者計劃大額購買黃金之前，可以預(yù)先向各個銀行網(wǎng)點咨詢。

值得一提的是，以投資目的購買實物金需要關(guān)注回收問題，并不是所有的銷售方都支持黃金回購，投資人事前需要咨詢清楚。例如，部分銀行并不支持黃金回購，但也有銀行支持，不過具體的回收條件不同。

以工商銀行網(wǎng)站信息為例，回購范圍不僅包括工行品牌黃金產(chǎn)品，還有他行品牌投資金條（視同工行品牌金收購的他行品牌金條即成色為Au99.99的其他商業(yè)銀行品牌金條），如農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、建設(shè)銀行、交通銀行、招商銀行、浦發(fā)銀行、民生銀行、平安銀行、興業(yè)銀行、華夏銀行、中信銀行、光大銀行、廣發(fā)銀行等。但有一部分銀行黃金回購的范圍就縮小了很多。

某國有大行客戶經(jīng)理向21世紀經(jīng)濟報道記者表示：“如果沒有證書或者包裝不完整也可以回收，但是需要在回收價上減掉一定金額，而且我們只回收本行發(fā)行的金條。”

也有銀行工作人員表示，買了金條未提實物的支持以市場價回購，如果提取了實物就不再支持回購了。

除了銀行渠道購買金條，在社交媒體平臺上，不少用戶分享了自己存金豆的經(jīng)歷。從淘寶、京東來看，1克的金豆價格一般在400元以上。部分店鋪還支持回購，不過需支付一些回收費用。記者了解到，只要金豆純度達標(biāo)，和銀行金條差別不大。

兩家典當(dāng)行員工表示：“我們主要看純度，是否可以達到千足金999的標(biāo)準(zhǔn)，即便網(wǎng)上購買沒有證書也沒關(guān)系，和銀行金條都是一樣的價格。”

相比于金條，金豆克重更小，不少人將其作為強制存款的一種方式。但是，金豆的購買渠道魚龍混雜，稍有不慎就可能上當(dāng)受騙。

“本來覺得攢金豆豆還挺簡單的，就下定決心以后每個月開始攢幾顆，就當(dāng)存錢，只是沒想到成色不純。”有網(wǎng)友表示，在網(wǎng)上買了9999純度的金豆，送去檢測時發(fā)現(xiàn)純度只有99。

“因為金豆單次投資金額小，可以滿足投資者積少成多的儲蓄需求，因此受到一些投資者的青睞。不過，黃金價格的波動較為劇烈，長期來看黃金投資的優(yōu)勢相較于其他理財產(chǎn)品也不明顯。”中信建投期貨貴金屬分析師王彥青認為，黃金投資收益具有明顯的周期性，金豆作為投資黃金的一個方式并無不妥，前提是在正規(guī)渠道購買，但仍需注意黃金價格的回落風(fēng)險。

與金條、金幣相比，金豆投資靠譜嗎？在興業(yè)研究匯率商品高級分析師張峻滔看來，投資金豆并非一個好選擇。他表示：“金豆”本質(zhì)上屬于實物金的一種，但與傳統(tǒng)的實物金又有區(qū)別。相較于投資金條、金幣，金豆的成色、規(guī)格不統(tǒng)一，缺少權(quán)威發(fā)行機構(gòu)背書；相較于黃金首飾，金豆本身的工藝價值較低。金豆最大的特點就是投資門檻低，但投資者也面臨成色不足、克重不足等風(fēng)險，未來變現(xiàn)流通性更差。

黃金投資產(chǎn)品大PK

除了直接購買金條、金豆這類實物黃金外，市場上還有一些黃金投資產(chǎn)品。

第一種是積存金業(yè)務(wù)。客戶可以通過定投或主動積存的方式從銀行買入黃金，存入積存金賬戶。在業(yè)務(wù)辦理時段內(nèi)，投資人可以對積存金兌換或贖回，銀行在其積存金賬戶中扣減相應(yīng)的黃金余額。

積存金業(yè)務(wù)根據(jù)市場價格波動情況實行一日多價，同一時點的積存價格與贖回（兌回）價格相同。投資人辦理積存金的積存或贖回時，需向銀行支付一定的手續(xù)費。

兩家國有大行網(wǎng)點員工均向21世紀經(jīng)濟報道記者表示：“積存金業(yè)務(wù)兌換實物黃金流程比較復(fù)雜，基本很少碰到客戶來網(wǎng)點兌換。”

第二種是紙黃金。不少銀行都有貴金屬經(jīng)紀業(yè)務(wù)，包括黃金、白銀、鉑金、鈀金等。值得一提的是，賬戶黃金是一種籠統(tǒng)的叫法，其底層資產(chǎn)可以分為紙黃金和有杠桿的上海黃金交易所黃金遞延交易（T+D），但這兩種都屬于現(xiàn)貨交易。

其中，紙黃金報價類似于外匯業(yè)務(wù)，即跟隨國際黃金市場的波動情況進行報價，投資人可以通過把握市場走勢低買高拋，賺取差價。黃金所有人持有的只是一張物權(quán)憑證而不是黃金實物，投資者憑這張憑證可隨時提取或支配黃金實物。

紙黃金業(yè)務(wù)剛剛上線的前幾年，因其交易時間長、投資金額門檻低等特點，備受歡迎。2020年，受貴金屬價格劇烈波動等因素影響，多家銀行暫停賬戶金屬交易，或是陸續(xù)調(diào)整賬戶貴金屬的交易規(guī)則。比如，提升賬戶貴金屬的產(chǎn)品風(fēng)險級別、客戶風(fēng)險承受能力評估結(jié)果，以及調(diào)整了交易起點、交易時間、交易方式、持倉限額、強制平倉、業(yè)務(wù)停辦等功能。對于不滿足要求的客戶，將逐步關(guān)閉賬戶貴金屬業(yè)務(wù)功能。

某國有大行網(wǎng)點員工向21世紀經(jīng)濟報道記者表示：“如果之前沒開戶，現(xiàn)在可能在任何銀行都無法開通紙黃金業(yè)務(wù)了，即便現(xiàn)有賬戶也只能做買賣操作。”

某銀行網(wǎng)點員工則向21世紀經(jīng)濟報道記者透露，為避免發(fā)生損害客戶權(quán)益的情況，銀行業(yè)務(wù)路線較為穩(wěn)健，目前只開展實物黃金業(yè)務(wù)。

第三種是黃金ETF基金。黃金ETF基金（ExchangeTradedFund）是指將絕大部分基金財產(chǎn)以黃金為基礎(chǔ)資產(chǎn)，緊密跟蹤黃金價格，使用黃金品種組合或基金合同約定的方式進行申購贖回，并在證券交易所上市交易的開放式基金。投資者在基金存續(xù)期內(nèi)可以自由交易，T+0當(dāng)天即可買入平倉。投資門檻低，一手ETF基金代表1克黃金，基金公司以實物黃金作為支撐，投資者可以在支付寶、券商APP等渠道購買。

據(jù)世界黃金協(xié)會發(fā)布的報告《全球黃金ETF總規(guī)模下降，亞洲基金逆勢增長》指出，今年亞洲基金為全球黃金ETF貢獻了絕大部分的流入量，總規(guī)模全年共上升20%，近15億美元。中國的黃金ETF表現(xiàn)尤為顯眼，當(dāng)?shù)赝顿Y者在金價調(diào)整下進行積極的戰(zhàn)術(shù)性買入，而經(jīng)濟增長放緩、利率預(yù)期下降等因素，也在一定程度上推動了中國投資者對黃金投資的興趣。亞洲黃金ETF總流入量的60%以上來自于中國。

某銀行客戶經(jīng)理向21世紀經(jīng)濟報道記者表示：“黃金對于普通人來說保值作用并不是很大，因為整體資產(chǎn)量不太大的話，就沒必要用黃金做對沖，可以選擇基金定投或者年金保險，都比投資黃金更合適。”

金價波動成最大風(fēng)險

“經(jīng)過了20多年的發(fā)展，中國的黃金投資市場已經(jīng)形成多層次多渠道的產(chǎn)品體系，在豐富投資者選擇的同時，也加大了投資者選擇的難度。”山金實業(yè)貴金屬產(chǎn)業(yè)部總經(jīng)理蔣舒向記者表示，與早年黃金投資或者配置簡單的囤積現(xiàn)貨不同，如今的投資者面對的是琳瑯滿目的黃金投資產(chǎn)品。因此，投資者首先要對自己投資黃金的目的進行定位，再選擇適合自己的產(chǎn)品。一旦錯配就可能引發(fā)“上錯花轎嫁錯郎”的風(fēng)險。

如果選擇黃金金融投資產(chǎn)品，積存金、紙黃金、黃金ETF哪種方式更適合普通投資人？

張峻滔向21世紀經(jīng)濟報道記者表示，積存金具有投資門檻低（一般1克起投）、定投平抑波動的特點；紙黃金一般需要在銀行開立賬戶，無杠桿，允許做多、做空雙邊交易，全天交易時間長，策略靈活、交易費率低；黃金ETF需要開立證券賬戶，交易費率低，但和紙黃金不同，只能單邊做多，交易時間與證券市場一致，在金價波動較大時常出現(xiàn)開盤價格跳變。對于投資經(jīng)驗不太豐富的個人投資者，積存金是較穩(wěn)妥的選擇，經(jīng)驗較豐富的投資者可以選擇紙黃金、黃金ETF。

“從風(fēng)險角度考慮，積存金與黃金ETF最適合普通投資者。”王彥青分析，黃金ETF投資更為靈活，有實物金作為支撐，價格走勢緊密跟隨國內(nèi)黃金現(xiàn)貨價格，可隨時購買與贖回；若有提取實物金需求，則積存金會更適合一些，積存金定投可以避免人為的錯位判斷帶來的干擾。從風(fēng)險來看，價格下跌風(fēng)險是投資黃金最大的風(fēng)險，這可能給投資者帶來損失。此外，紙黃金與國際金價掛鉤，由銀行進行報價，價格波動頻繁，交易時間靈活，適合于長期追蹤國際金價、對黃金價格趨勢有一定了解的投資者。

“投資者如果以資產(chǎn)配置為主要目的，則銀行渠道的積存金比較合意。”蔣舒解釋道，一來定期配置可以削弱價格波動對于購買價的沖擊，二來可以擁有實物。投資者如果以看漲黃金長期走勢而獲取投資收益為目的，則銀行渠道的紙黃金和基金渠道的黃金ETF比較合意，這些產(chǎn)品都是金價趨勢上揚時可以獲利的品種，且并不以取得黃金實物為目的。

“投資者如果以利用金價波動而獲利為目的，則屬于衍生品的上海黃金交易所黃金延期交收和上海期貨交易所黃金期貨較為合意。這類衍生品對于投資者的專業(yè)能力和風(fēng)險承受能力要求較高。”蔣舒提醒，上述無論哪種投資工具，都包含金價波動的風(fēng)險，沒有哪種投資工具可以保證萬無一失。即使是黃金現(xiàn)貨也會面臨金價下跌的風(fēng)險。

理財有風(fēng)險，投資需謹慎。今年1月28日，現(xiàn)貨黃金（倫敦金）刷新今年12月16日以來低點至1780.35美元/盎司，當(dāng)周累計下跌約2.4%，錄得11月底以來最糟糕一周表現(xiàn)。此后，現(xiàn)貨黃金價格一路波動上漲。3月8日，現(xiàn)貨黃金突破2000美元/盎司大關(guān)，日內(nèi)最高觸及2070.39美元/盎司，而上一次金價達到2072.50美元/盎司的峰值是在2020年8月。然而，好景不長，從3月11日起又連續(xù)下跌，最低觸及1907.01美元/盎司。

注冊國際投資分析師（CIIA）簡嘉俊建議，不同投資者應(yīng)該考慮持有成本、手續(xù)費、管理費等，并根據(jù)是否需要交割、是否自主管理，進而選擇最為合適的黃金投資方式。但也應(yīng)該注意黃金價格波動帶來的風(fēng)險，以及實際交易中的交易限額等問題。其中，黃金價格變化主要受地緣政治風(fēng)險、美元指數(shù)、各國央行貨幣政策、國家黃金儲備、投資者投資以及節(jié)假日黃金需求等因素影響，因此投資者應(yīng)該時刻關(guān)注各類影響金價的因素，合理、適度投資。

張峻滔提醒道，投資黃金需要注意兩方面的風(fēng)險。一方面，選擇正規(guī)的投資機構(gòu)，例如銀行、券商，警惕各種名目的“黃金現(xiàn)貨交易”黑平臺。另一方面，雖然積存金、紙黃金、黃金ETF都沒有杠桿，但在黃金價格高波動時仍有產(chǎn)生大幅虧損的風(fēng)險，投資者要做好資金管理。

“今天你攢金豆豆了嗎？”“攢錢不如攢金豆。”近來，每顆僅1克重的黃金豆成了許多年輕人的新寵，有人還養(yǎng)成了每月買一顆的習(xí)慣。攢金豆豆理財?shù)降卓坎豢孔V？專業(yè)人士認為，金豆投資門檻低，作為投資實物金的一種方式并無不妥，但一定要在正規(guī)渠道購買，避免成色不足、克重不足等風(fēng)險。而從獲取投資收益的角度看，攢金豆豆并非理想的黃金投資方式，相比之下，銀行積存金或黃金ETF可能更合適。

年輕人攢“金豆豆”

“相當(dāng)于定投黃金”

為何“金豆豆”成為年輕人的理財新寵？北京青年報記者采訪了多位買過“金豆豆”的網(wǎng)友，他們中有的是想通過這種方式投資；有的是希望攢夠一定數(shù)量的金豆豆去換購或打造喜歡的金首飾；還有的就是看到社交平臺里有人曬金豆豆被種了草。

無論是出于哪種目的，這些年輕人都會強調(diào)“一顆金豆豆就幾百元，負擔(dān)得起”。

去年剛參加工作的小米告訴北青報記者，她心儀的一個金手鐲要一萬多元，“每月花幾百買一顆1克的金豆豆，等我攢夠20顆就去換那個手鐲。”

小米現(xiàn)在已經(jīng)攢了三顆金豆豆，買第一顆的時候，賣家送了一個小玻璃瓶。瓶子里每多一顆金豆豆，她都會拍照發(fā)朋友圈。小米覺得這個過程很有儀式感。

小婷的母親每年春節(jié)都會買一根100克的金條。她記得金價曾經(jīng)每克不到300多元，現(xiàn)在都400元了。小婷感覺投資黃金不失為一個理財渠道，但銀行和金店里的實物金條大部分是10克以上，最少也要幾千元，現(xiàn)階段她還承擔(dān)不起。“一顆金豆豆買起來沒什么壓力。”小婷說，她會根據(jù)黃金價格和收入情況來調(diào)整自己買金豆豆的節(jié)奏，一般一個月買一顆，但金價明顯下跌或當(dāng)月獎金多的時候可能會多買一兩顆，“就相當(dāng)于做了黃金定投。”

跟小米和小婷不同，小佳買金豆豆純粹是覺得好玩，想體驗一顆顆金豆豆逐漸裝滿玻璃小瓶的過程。“我的小瓶可以裝100顆，現(xiàn)在已經(jīng)有了5顆。”家人都很支持小佳攢金豆豆，她自己也覺得這跟小時候在存錢罐里攢鋼镚兒一樣有意思。

買金豆要選正規(guī)渠道

防范成色、重量不足風(fēng)險

據(jù)了解，目前很多商家都會有1克規(guī)格的金豆豆出售，但不同商家之間的價格差異非常大。

北青報記者在電商平臺上看到，1克金豆豆到手價最低約為396元，最貴的則要576元左右。都是光溜溜的外形，成色都是999，也沒有復(fù)雜的做工，為何金豆豆的價格差距這么大？黃金分析師宋蔣圳指出，金豆豆這種黃金產(chǎn)品本身沒有復(fù)雜工藝，加工成本較低，理論上售價應(yīng)更接近實時的原料金價，不會有較高溢價，消費者不要被商家誤導(dǎo)。

北青報記者注意到，為了省錢，年輕人普遍更喜歡通過網(wǎng)上商家購買金豆豆。比起品牌金明確標(biāo)注重量和成色，網(wǎng)購金豆豆更需要買家有火眼金睛。

有網(wǎng)友在社交平臺發(fā)文稱跟風(fēng)買小金豆卻上了當(dāng)。據(jù)該名網(wǎng)友自述，她以400元每克的價格購買了號稱“千足金”的“金豆豆”，拿到黃金柜臺驗證時卻被告知成色不足，即便柜臺回收，也僅能給出相對較低的價格。

為了買到貨真價實的金豆豆，很多年輕人也是費盡心思。先是在電商平臺和社交媒體收集信息，請網(wǎng)友推薦靠譜的商家，然后買一顆試水。廣東黃金協(xié)會首席黃金分析師朱志剛建議，消費者線上購買時一定要看清金豆的含金量，盡量選擇品牌、質(zhì)量有保障的商家；也可以采取線下購買的方式，直接看到產(chǎn)品本身，風(fēng)險更小。

興業(yè)研究高級分析師張峻滔指出，金豆本質(zhì)上屬于實物金的一種，但與傳統(tǒng)的實物金又有區(qū)別。相較于投資金條、金幣，金豆的成色、規(guī)格不統(tǒng)一，缺少權(quán)威發(fā)行機構(gòu)背書；相較于黃金首飾，金豆本身的工藝價值較低。金豆最大的特點就是投資門檻低，但投資者也面臨成色不足、克重不足等風(fēng)險，未來變現(xiàn)流通性更差。

回收有差價

實物黃金換錢可能不劃算

像小婷一樣希望獲取黃金價差收益的人都打算等金價漲起來就換成現(xiàn)金。可是，黃金回收絕非是他們想象的那么簡單。

4月2日，一家月銷量過千的淘寶店鋪里1克足金的金豆標(biāo)價為397元，客服表示這家店鋪也可以回收，回收價是每克385元。這意味著，即使金價沒有跌，回收時每克也會損失12元；只有金價上漲超過這個價差，買家才能掙到錢。

據(jù)了解，12元的價差在市場上已經(jīng)算小了，很多知名品牌金店黃金售價和回收價的差距更大。東城區(qū)某知名品牌金店的店長張女士告訴北青報記者，該品牌當(dāng)日的首飾金售價為每克511元，回收價只有364元，每克價差147元；投資金條售價每克465元，回收價為384元。張女士認為，實物黃金回收換錢不是很劃算，特別是加工復(fù)雜的金首飾，售價本來就貴，回收時因為工藝麻煩反而更便宜。金豆豆這種類似于投資性金條，回收時比金首飾劃算，但差價也不小。

想靠金價上漲賺錢

選銀行積存金或黃金ETF

中信建投期貨分析師王彥青認為，金豆單次投資金額小，可以滿足投資者積少成多的儲蓄需求，因此受到一些投資者的青睞。金豆作為投資黃金的一種方式并無不妥，但前提是在正規(guī)渠道購買，且仍需注意黃金價格的回落風(fēng)險。

如果希望靠金價波動獲取收益，有沒有更好的黃金產(chǎn)品呢？多名業(yè)內(nèi)人士和長期關(guān)注黃金的投資者都向北青報記者推薦了銀行的積存金業(yè)務(wù)和黃金ETF。

所謂積存金，就是客戶可以通過定投或主動積存的方式從銀行買入黃金，存入積存金賬戶。投資者可以對積存金進行兌換、贖回、轉(zhuǎn)讓、質(zhì)押等。積存金業(yè)務(wù)根據(jù)市場價格波動情況實行一日多價，因為只是在賬戶里買賣黃金，不涉及到實物黃金，同一時點的積存金價格與贖回價格相同。以工行積存金為例，4月2日積存金的主動積存價和贖回價都是395.6元。投資人辦理積存金的積存或贖回時，需向銀行支付一定的手續(xù)費。投資者也可以到指定網(wǎng)點辦理積存金兌換，在指定產(chǎn)品范圍內(nèi)換取自己喜歡的實物黃金產(chǎn)品。銀行會根據(jù)受理時的贖回價格與投資者擬兌換產(chǎn)品的價格，折算并扣除積存金賬戶黃金余額，不足部分用錢補齊。

黃金ETF基金的基本原理與其他ETF基金一樣，它是以黃金為基礎(chǔ)資產(chǎn)，緊密跟蹤黃金價格，并在證券交易所上市交易的開放式基金。以易方達黃金ETF為例，其投資于黃金現(xiàn)貨合約的比例不低于基金資產(chǎn)凈值的95%，業(yè)績比較基準(zhǔn)是上海黃金交易所Au99.99現(xiàn)貨實盤合約收盤價。黃金ETF實行T+0交易，當(dāng)天即可買入平倉，投資門檻低，一手ETF基金代表1克黃金。黃金ETF要通過股票賬戶操作，沒有股票賬戶的投資者也可在銀行、支付寶、理財通等基金代銷渠道購買黃金ETF的聯(lián)接基金，間接投資黃金。

王彥青認為，從風(fēng)險角度考慮，積存金與黃金ETF最適合普通投資者。黃金ETF投資更為靈活，有實物金作為支撐，價格走勢緊密跟隨國內(nèi)黃金現(xiàn)貨價格，可隨時購買與贖回；若有提取實物金需求，則積存金會更適合一些，特別是積存金定投可以避免人為的錯位判斷帶來的干擾。不管哪種投資方式，價格下跌風(fēng)險是投資黃金最大的風(fēng)險。

張峻滔認為，積存金具有投資門檻低（一般1克起投）、定投平抑波動的特點。對于投資經(jīng)驗不太豐富的個人投資者，積存金是較穩(wěn)妥的選擇，經(jīng)驗較豐富的投資者可以選擇黃金ETF。他同時提醒，投資黃金需要注意兩方面的風(fēng)險：一方面選擇正規(guī)的投資機構(gòu)，例如銀行、券商，警惕各種名目的“黃金現(xiàn)貨交易”黑平臺；另一方面，雖然積存金、黃金ETF都沒有杠桿，但在黃金價格高波動時仍有產(chǎn)生大幅虧損的風(fēng)險。

文/本報記者 程婕